venerdì 1 dicembre 2017

Rendimento implicito FTSE Mib 01.12.2017

Metodologia COMPOSITA (Smpeg + Eyg)
Costo del capitale azionario: 8,42% <- 8,34% (8,33% <- 8,30%)
Premio di mercato implicito: 6,57% <- 6,42% (6,49% <- 6,39%)
Rendimento nominale netto atteso per l'investitore: 6,23% <- 6,17% (6,17% <- 6,15%)
Rendimento reale netto atteso per l'investitore: 4,18% <- 4,13% (4,12% <- 4,11%)

Metodologia SMPEG
Costo del capitale azionario: 8,16% <- 8,15% (8,40% <- 8,41%)
Premio di mercato implicito: 6,32% <- 6,23% (6,56% <- 6,49%)
Rendimento nominale netto atteso per l'investitore: 6,04% <- 6,03% (6,22% <- 6,22%)
Rendimento reale netto atteso per l'investitore: 4,00% <- 3,99% (4,17% <- 4,18%)

Metodologia EYG
Costo del capitale azionario: 9,32% <- 9,14% (8,40% <- 8,37%)
Premio di mercato implicito: 7,47% <- 7,22% (6,56<- 6,46%)
Rendimento nominale netto atteso per l'investitore: 6,90% <- 6,77% (6,22% <- 6,20%)
Rendimento reale netto atteso per l'investitore: 4,84% <- 4,72(4,17% <- 4,16%)

Btp 10 anni
Rendimento nominale lordo: 1,73% <- 1,80%
Rendimento reale netto: -0,44% <- -0,38%



Analisi: fondamentale
Orizzonte temporale: medio/lungo periodo
Mercato di riferimento: FTSE Mib
Parametro stimato: media ponderata (mediana) del rendimento atteso dei 40 titoli componenti,  <- stima precedente
Stime: aggiornate al 01 Dicembre 2017
Prossimo aggiornamento: venerdì 05 Gennaio 2018